Money management : ajustez la taille de vos trades

Le 18 août 2011

Apprendre à bien gérer son risque est une étape incontournable pour ne pas perdre de grosse somme d’argent sur les marchés financiers. Ceci est d’autant plus crucial sur le forex, où la possibilité d’utiliser un effet de levier élevé peut inciter les débutants à des prises de risques déraisonnables.

Protégez-vous des grosses pertes de trading

Certains professionnels suggèrent que la règle numéro 1 est de ne pas prendre plus de 1% de risque sur une seule transaction. C’est à dire qu’avec un compte de 1000 €, la perte maximum devrait être de 10 €.

Voici les étapes généralement suivies pour aider à se protéger contre les grosses pertes :

  1. Calculer 1% de votre compte (par exemple avec un compte de 1000 €)
  2. Déterminer que la perte maximum sera de 10€
  3. Prendre un mini-lot (10K ou 0.1 lot) comme le propose le broker
  4. Positionner son stop loss à environ 10-12 pips pour respecter l’idée première de ne pas perdre plus de 1%.

Ce raisonnement peut sembler logique. Pourtant, les nombreux débutants commettent une grossière erreur : ils prennent seulement en compte les paramètres propres à leurs comptes et à leurs risques, sans prendre en considération le risque lié au marché.

Les traders qui font du trading sans stop loss s’exposent à de pertes importantes si le marché va à leur encontre. Les traders qui mettent des stop loss trop près du marché risquent, eux, d’être sortis du marché trop tôt.

Consultez aussi notre dossier 10 conseils pour devenir un meilleur trader

Trader : pensez d’abord au risque de marché

Il faut donc raisonner en pensant dans un premier temps au marché, puis dans un second temps appliquer la gestion du risque à son compte.

Si vous ne prenez pas en compte le marché, votre stop loss sera très certainement mal placé, et un stop loss mal placé est inutile. Le placer trop loin signifie que vous prenez un risque supplémentaire sans aucune raison. Trop proche, il sera surement exécuté même si le marché prend la bonne direction.

Dans notre exemple, avec un compte de 1000 €, sur la paires EUR/USD, le trader devra donc :

  1. Etudier le marché
  2. Déterminer un prix correct pour son ordre stop (dernier plus haut/bas, point pivot, support/résistance).
  3. Calculer la différence entre son prix achat et son prix de stop loss (exemple 50 pips).
  4. Ajuster la taille de sa transaction de manière à ne pas perdre plus de 1% avec une perte de 50 pips. Avec OANDA, il est possible d’avoir une grande flexibilité car vous pouvez ajuster la taille de votre transaction comme vous le souhaitez, à partir de 1$.
  5. La taille de la transaction sera alors de 2800 unités dans notre exemple.

Taille de trade : 2800 unités sur EUR/USD, soit 0.28$ le pip, ce qui fait environ 0.20€ le pip. La perte maximale possible est donc 0.20€ x 50 pips = 10€.

C’est comme ça qu’un trader respecte la règle numéro 1 du money management sans oublier de prendre en compte le marché.

Les contrats de change ne sont pas adaptés pour tout le monde car ils sont des produits à effet de levier ce qui implique un degré élevé de risque. Etant donné que vous pouvez perdre votre dépôt initial, vous devez vous assurer de bien comprendre tous les risques et vous assurer que cela convient à votre expérience, vos objectifs, vos ressources financières, votre tolérance au risque et d’autres paramètres pertinents.

Téléchargez ce tableau excel de money management pour calculer la taille de vos positions en fonction de votre capital, de votre prix d’achat (ou de vente), et de votre ordre stop.

Marc Raffard

Les informations de Cafedelabourse.com et de ses publications sont données à titre pédagogique. Elles ne constituent en aucun cas des recommandations d’investissement. Le lecteur se doit d’étudier les risques avant d’effectuer toute transaction. Il est seul responsable de ses décisions d’investissement.

#

Derniers Dossiers


Matières premières cours-oetrole-moment-investir-or-noir
Trading placements-atypiques-risques
Devise
Matières premières investir-dans-or-argent-palladium-platine